4G將引發(fā)大數(shù)據(jù)革命 三大智能行業(yè)如潛力大

　　4G時代，大數(shù)據(jù)的采集和傳輸速度更快，大數(shù)據(jù)體量也會快速膨脹，且推動大數(shù)據(jù)存儲、計算和分析技術的革新。業(yè)內(nèi)人士表示，4G的發(fā)展除了給人們的移動生活帶來極大的便利外，也將帶動相關產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展。在智能手機發(fā)展的同時，4G商用所帶來的其他效應，尤其是給智能終端領域帶來活力，如全新的終端形態(tài)—可穿戴設備。另外，以無線通信技術為載體的智能家居產(chǎn)業(yè)也將受益較大。今日本版特對智能通信、智能穿戴和智能家居等三大智能行業(yè)及相關個股的投資機會進行分析，以饗讀者。

　　智能通信:三大投資主線貫穿全年

　　無論走到哪里，總能看到擺弄手機的“低頭族”，打游戲、看視頻、刷微信，手機成了人們?nèi)粘Ｉ钪斜夭豢扇钡幕锇椤?/P>

　　市場分析人士表示，在智能終端普及和用戶習慣形成的驅(qū)動下，移動互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)發(fā)展剛剛開始，將主導未來3年至5年TMT行業(yè)發(fā)展主題。

　　12月4日，4G牌照發(fā)放。上海證券表示，2014年4G基站建設規(guī)模翻倍。中國聯(lián)通首次LTE基站集采5.2萬個，其中TD-LTE基站占比只有19.2%，中國電信首次LTE集采，其中30%基站為TD-LTE。2014年中國移動計劃4G覆蓋城市從100個提高到300個以上，基站建設量需要40萬個左右，中國聯(lián)通以FDD為主的實驗網(wǎng)，總數(shù)量可能不會超過10萬個基站。中國電信以FDD占大部分的實驗網(wǎng)，考慮到其投資規(guī)模，總基站建設規(guī)模15萬個左右?？紤]到2013年TD六期基站數(shù)目有12萬個以上，真實總量投資增量要小得多。

　　截至10月底，中國移動移動用戶達到7.59億，其中3G用戶數(shù)1.76億。中國移動會盡快把高端用戶遷移到4G網(wǎng)絡上，同時提升其ARPU值。5月份至9月份中國移動3G用戶月增規(guī)模在1000萬戶左右，4G下中國移動采取IPhone5S、三星等明星機和千元定制機組合的方式，預計2014年中國移動的4G用戶將在1億戶至1.5億戶，4G推進進程遠超3G的進程。智能手機產(chǎn)業(yè)鏈及手機分銷渠道和增值業(yè)務受益超預期。

　　中信建投關于通信行業(yè)的最新研究報告表示，2014年最看好移動互聯(lián)網(wǎng)、4G及北斗三條主線。

　　第一、2014年移動互聯(lián)網(wǎng)將進一步爆發(fā)，未來5年至10年成長空間巨大、是最值得關注的領域。預計手游行業(yè)明年翻番增長，且未來幾年仍將保持每年100%以上的高速增長，但隨著行業(yè)集中度提升且目前板塊估值偏高，關注點應從主題概念轉(zhuǎn)移到業(yè)績兌現(xiàn)及進一步收購整合中。除手游之外，移動互聯(lián)網(wǎng)未來空間廣闊，明年最可能爆發(fā)的三大領域為：移動支付(移動支付卡、芯片、平臺)、移動視頻(在線教育、社交娛樂等短視頻分享)及移動位置服務(北斗、LBS、三維地圖等)。

　　第二、4G為跨年主線投資，2013年規(guī)模建設啟動，預計2013年底發(fā)放4G牌照，2014年、2015年為主建設期，相關上市公司的業(yè)績將在2014年開始有所體現(xiàn)。重點關注系統(tǒng)設備及網(wǎng)優(yōu)運維相關公司。

　　第三、北斗產(chǎn)業(yè)受國家政策支持，關系國家安全及國計民生，可長期看好。此外，北斗產(chǎn)品規(guī)模招標啟動是行業(yè)將爆發(fā)的最重要標志。國防產(chǎn)品規(guī)模招標已經(jīng)啟動，多個行業(yè)及區(qū)域示范工程在2013年第三季度及2014年第一季度將相繼落地，大眾產(chǎn)品(包括以手機為代表的消費電子產(chǎn)品等)將不斷推出，北斗產(chǎn)業(yè)將在2014年進入全面爆發(fā)階段。

　　智能穿戴:“小身材”演繹“大財富”

　　今年以來，繼智能手機、平板電腦之后，可穿戴設備正在成為智能巨頭們的“新寵”。分析人士認為，可穿戴設備很有希望成為下一代電子產(chǎn)品的主旋律，市場空間巨大，必將催生一批具有創(chuàng)新精神并受益于可穿戴市場大爆發(fā)的企業(yè)。同時，相關上市公司的投資機會也將隨之而來。

　　在資本市場上，智能穿戴概念的橫空出世，受到市場極大關注，相關概念股也出現(xiàn)了大幅飆升。

　　對于可穿戴市場的發(fā)展，有國外機構(gòu)預估，2016年可穿戴設備出貨量達到1.7億部,而中國市場規(guī)模到2015年預計達到26.1億元,2012年至2015年復合增長率為30.9%。

　　從長遠的發(fā)展來看，業(yè)內(nèi)人士認為，可穿戴設備百億規(guī)模可期，但目前仍然處于行業(yè)導入期。目前各企業(yè)競爭格局分散，短期尚難出現(xiàn)地方龍頭企業(yè)，大眾市場仍需要引導消費，可穿戴設備行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈也還不成熟。興業(yè)證券表示，可穿戴式設備在醫(yī)療與消費這兩大領域的應用前景最為廣闊,最有發(fā)展?jié)摿Α?/P>

　　目前看,谷歌眼鏡、智能手表等可穿戴設備是高新科技的典型代表。

　　光大證券分析認為，首先，谷歌眼鏡開創(chuàng)了可穿戴設備的先河。谷歌眼鏡給硬件行業(yè)帶來了重大變革和機遇，其對硬件的要求體現(xiàn)在四個方面：1.人機互動友好性(包括信息輸入和輸出);2.續(xù)航時間長;3.連接性;4.輕薄微型化。

　　其次，智能手表將續(xù)寫可穿戴設備輝煌。蘋果、三星、谷歌等巨頭的動向讓分析師堅信第三代智能手表功能將更為強大，有望與智能手機相當。

　　對此，光大證券表示，智能眼鏡和智能手表具有信息輸入和輸出優(yōu)勢互補的特點，兩者的結(jié)合將兼具各自優(yōu)勢，并具有可穿戴設備的自然獲得人體信息、解放雙手的優(yōu)點，非常有望替代智能手機，帶來消費電子的革命性變化。而智能眼鏡+手表的硬件組合也需要兩個產(chǎn)品之間頻繁的信號互聯(lián)，勢必增加對無線模組的需求。

　　智能家居:千億元市場空間待開啟 9只龍頭股率先受益

　　隨著科技的不斷發(fā)展，人們生活水平的逐漸提升，在對家的定義上，人們也從最開始把家僅僅作為居住的場所升級到對安全的需求、對娛樂的需求以及對舒適度的追求等多種需求上，智能家居把這些需求變?yōu)榭赡?，例如人們可以通過手機遙控來遠程操作很多家電設備便是智能家居應用之一。

　　分析人士表示，智能家居作為物聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的一部分，將生成一組關于我們生活的數(shù)據(jù)并被儲存到某家公司服務器上，通過分析挖掘，這些數(shù)據(jù)便可能為企業(yè)創(chuàng)造利潤，而4G網(wǎng)絡平臺的建設將推動智能家居快速發(fā)展，目前從技術層面來看，智能家居技術籠統(tǒng)來看主要分為兩大類，即無線技術與有線技術，隨著Wifi、4G等技術的不斷普及，4G無線智能家居未來將逐漸取代有線產(chǎn)品。通過無線通訊技術，用戶可以隨時了解掌控家庭一切，比如察看家中老人、孩子生活情況等。

　　從行業(yè)的發(fā)展前景來看，據(jù)國脈物聯(lián)網(wǎng)技術研究中心在《2010年至2015中國智能家居產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢與投資機會研究報告》中對智能家居行業(yè)進行的預測，我國巨大的人口基數(shù)以及國人對于裝修的熱愛，該行業(yè)又是一個具有千億元估值的新興產(chǎn)業(yè)。目前從國內(nèi)情況來看，除了一些明星和科技狂人外，普通消費者在住宅設計時并未通盤考慮整體運用智能家居控制系統(tǒng)，人們的消費觀念仍然未能有效形成，但智能家居作為一個新生行業(yè)，目前正處于大規(guī)模興起的起點，市場消費觀念也正在逐步形成過程中，隨著智能家居市場推廣普及的進一步落實，培育起消費者的使用習慣，同時科技進步以及更大規(guī)模廠商介入將推動行業(yè)成本的下降，智能家居市場潛力將是巨大的，行業(yè)前景光明。