人民大學楊東：移動支付是技術革命也是治理革命

　　現(xiàn)在，移動支付已經(jīng)不是新鮮事。掃一掃即可完成付款，大到商場，小到路邊小販，都可使用移動支付來結賬。從2016年全年數(shù)據(jù)來看，我國移動支付業(yè)務筆數(shù)首次超越互聯(lián)網(wǎng)支付，成為里程碑式的事件。

　　另有國外媒體稱，中國在移動支付領域遠遠領先于其他國家，移動支付已進入日常生活的方方面面，手機完全有取代錢包的可能。移動支付蓬勃發(fā)展的背后，有哪些新挑戰(zhàn)和新機遇？就相關問題，記者專訪了中國人民大學國家發(fā)展與戰(zhàn)略研究院研究員、金融科技與互聯(lián)網(wǎng)安全研究中心主任楊東。

　　電子支付與電子商務有著密切的聯(lián)系

　　記者：從交通出行，到商業(yè)消費，再到公共服務，諸多領域都可以實現(xiàn)手機支付。這在其他一些國家可能難以想象。為何中國民眾對于新型支付手段的接受程度遠比其他國家要高？

　　楊東：這與中國電子商務的快速發(fā)展對廣大群眾消費觀念和模式的影響密不可分。中國的電子支付與電子商務有著非常緊密的關系，兩者相伴相生，互相促進。正是依賴高效、便捷、低成本的電子支付手段，我國電子商務市場才得以迅速發(fā)展到今天的規(guī)模。

　　我國電子商務發(fā)展的初期階段曾經(jīng)面臨一些阻礙。一方面，對于那些規(guī)模較小的商家和在網(wǎng)上開店的個人用戶而言，越來越難以承擔因與商業(yè)銀行連接而產(chǎn)生的維護成本和交易費用；另一方面，在茫茫的互聯(lián)網(wǎng)中，商戶與交易者的信任面臨沖擊。提前付款模式中，購貨方無法相信小商家和網(wǎng)店的信譽，實際上購貨方受騙的事件也屢屢發(fā)生。貨到付款模式中，商戶也往往無法承擔購貨方大量拒收的時間成本和物流成本。

　　因為信息高度不對稱，當時的市場開始出現(xiàn)道德風險和逆向選擇，電子商務發(fā)展受到很大限制。后來，在新技術發(fā)展的促進下，具有擔保功能、廉價高效的第三方電子支付因能夠解決上述問題而異軍突起，成為電子商務中不可或缺的重要角色。

　　與國外普遍更加信任銀行等大型正規(guī)金融不同，在電子商務熏陶下的中國消費者對于靈活機動的支付機構具有較大的信賴，支付機構具備創(chuàng)新精神和創(chuàng)新動力，信任支付機構的消費者也信任支付機構的創(chuàng)新措施。同時，雖然支付手段日新月異，但并非是支付機構一意孤行地向前推進，而是支付機構從消費者需求出發(fā)的積極創(chuàng)新，并且當下大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等數(shù)字技術層出不窮，人類數(shù)字文明時代的藍圖已現(xiàn)，擁抱萬物互聯(lián)的移動支付也自然將會有更好的發(fā)展。

　　技術創(chuàng)新與制度創(chuàng)新相互促進

　　記者：有人說，支付革命是互聯(lián)網(wǎng)金融的生存之本和創(chuàng)新之源。移動支付作為互聯(lián)網(wǎng)領域技術創(chuàng)新的產(chǎn)物，可能導致貨幣流通的形態(tài)發(fā)生根本性變革，這對于重構整個金融業(yè)態(tài)有何積極意義？

　　楊東：中國第三方支付電子支付的發(fā)展，成就了中國的電子商務的發(fā)展，反過來，電子商務的發(fā)展又推動了電子支付、非銀行支付機構的發(fā)展。目前，電子支付還成為了互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的基石，支付寶誕生后，余額寶等互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品紛紛涌現(xiàn)，如果將互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新發(fā)展比喻為高速行駛的汽車，那么電子支付就是高速公路。這種良性循環(huán)世所罕見，也成為了我國在金融領域，尤其是金融科技創(chuàng)新領域彎道超車的重要條件。

　　技術創(chuàng)新與制度創(chuàng)新的交織共同推動著人類社會的進步。技術創(chuàng)新帶來的生產(chǎn)力發(fā)展引發(fā)制度創(chuàng)新，而制度創(chuàng)新又進一步釋放了技術創(chuàng)新的潛力，可以說，產(chǎn)業(yè)變革與人類社會的進步始于技術創(chuàng)新，而成于制度創(chuàng)新。正是因為有了股份制，將分散的私人資本聯(lián)合起來形成集中的股份資本，生產(chǎn)規(guī)模得以擴大，才能讓蒸汽機走出實驗室，廣泛應用于火車、輪船、印刷機，才有了第一次工業(yè)革命，進而有了社會經(jīng)濟的騰飛；第二次工業(yè)革命在能源、交通運輸、通信等領域的巨大進步，興辦大型企業(yè)對巨額資本集中的需求與私人資本有限性之間的矛盾更為突出，伴隨市場關系、信用環(huán)境、法律制度的日益發(fā)展，以社會大生產(chǎn)為基礎的股份制成為占統(tǒng)治地位的企業(yè)組織。

　　毫無疑問，移動支付等新興技術和業(yè)態(tài)引領下的金融的未來發(fā)展趨勢應當是革命性的。不斷革新的技術也將不斷沖擊舊的金融業(yè)態(tài)，監(jiān)管政策也將隨之發(fā)生改變。新技術引發(fā)金融市場變革的最新實例就是金融科技，金融科技的核心是對移動互聯(lián)網(wǎng)技術、云計算、大數(shù)據(jù)等技術的運用，這將導致我們的金融體系回歸金融的本質。目前互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新蓬勃發(fā)展的態(tài)勢，更像是幾百年前的股份制企業(yè)，包括商業(yè)銀行和證券交易所興起時的狀態(tài)，尤其是不久的未來實現(xiàn)萬物互聯(lián)的時候，信息不對稱的問題得到了根本解決，而未來信息在網(wǎng)絡上的無障礙流動也必將導致人類生產(chǎn)方式的改變。

　　移動支付將在今日領域發(fā)揮重要作用

　　記者：在中小微企業(yè)融資難的環(huán)境下，借助于網(wǎng)絡技術，構建新的金融業(yè)態(tài)，讓其回歸金融的本質，是我們所樂見的。新技術與金融的進一步融合，應當具備哪些屬性？有沒有什么前置條件？

　　楊東：依托于高速發(fā)展的移動支付、大數(shù)據(jù)、云計算等互聯(lián)網(wǎng)技術，能在更廣泛的范圍內方便快捷地將資金需求者與資金提供者聯(lián)系起來，但帶有創(chuàng)新性質的金融模式、金融現(xiàn)象不是簡單地在金融中加入互聯(lián)網(wǎng)技術因素，技術的進步只是新金融業(yè)態(tài)的基礎，更為重要的是，具有開放、平等、共享、去中心化、去媒介等屬性的新的金融業(yè)態(tài)，能一方面改變我國廣大的中小微企業(yè)在傳統(tǒng)金融市場、資本市場得不到融資的困境，一方面改變投資門檻高，小額投資渠道匱乏的現(xiàn)狀，使金融回歸本質，實現(xiàn)其本應具有的資金融通、資源配置的功能。

　　結合金融科技創(chuàng)新以及金融本質，金融科技應更為準確地被界定為：基于移動互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計算等技術，實現(xiàn)支付清算、資金融通、風險防范和利用等金融功能，具有快速便捷、高效低成本的優(yōu)勢和場外、混同、涉眾等特征，并打破金融壟斷，實現(xiàn)消費者福利的創(chuàng)新型金融。

　　未來，新技術與金融將會進一步融合，移動支付將在金融領域發(fā)揮越來越重要的作用。未來，信息技術與金融的結合將滲透到人們生產(chǎn)和生活方式的方方面面，重新定義和重新構造人與人之間的交互方式，并對人類社會的生態(tài)體系產(chǎn)生深遠的影響。這個重構過程中，生產(chǎn)者和消費者將直接聯(lián)系和融合在一起，而這一過程正是信息對稱所導致的結果。信息的可追溯、點對點信息的可追隨，其重要性甚至超過了單純的大數(shù)據(jù)的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，相比靜態(tài)的大數(shù)據(jù)，不間斷的數(shù)據(jù)流更有價值。而信息對稱正是重構人類社會生態(tài)體系的最關鍵因素。

　　科技創(chuàng)新引發(fā)金融革命有濃重的“技術驅動”色彩

　　記者：互聯(lián)網(wǎng)金融是當今的一個高頻詞，伴隨互聯(lián)網(wǎng)技術的進一步革新，金融業(yè)原有的模式會不斷發(fā)生變化。在風險與機遇并存的語境里，如何審視“技術驅動”的現(xiàn)實意義？

　　楊東：金融也會成為萬物互聯(lián)時代人類生產(chǎn)生活方式的一個核心組成部分。它內生于這種新的人類生活生產(chǎn)方式當中，并越來越不能獨立于整個體系。未來，產(chǎn)融結合的趨勢會得到進一步加強，實業(yè)（產(chǎn)業(yè)）和金融業(yè)間的界限變得逐漸模糊，且與人們生活的結合會更為緊密。在這個過程中，金融業(yè)的模式亦會不斷變化，但其本質并不會改變。

　　金融科技將徹底導致金融的混業(yè)化，并且不可逆轉。不論是保險、銀行、信托，還是證券，其存在的基礎都是為了滿足人類日益多樣化的金融服務需求。在大數(shù)據(jù)、人工智能、云計算等前沿金融科技的引領下，金融呈現(xiàn)出新的趨勢：科技創(chuàng)新引發(fā)金融革命，其本身帶有濃重的“技術驅動”色彩，金融業(yè)態(tài)呈現(xiàn)出多元化、混業(yè)化、場景化、生態(tài)化的趨勢，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也模糊了傳統(tǒng)金融下直接金融和間接金融的區(qū)分?；诜謽I(yè)監(jiān)管格局下的“準入監(jiān)管”的傳統(tǒng)金融監(jiān)管思路，已不能完全適應新技術驅動下金融的監(jiān)管需要。

　　建立技術驅動型金融監(jiān)管

　　記者：當無現(xiàn)金社會成為一種現(xiàn)實，可能產(chǎn)生的金融安全、數(shù)據(jù)安全等風險就不容忽視?？耧j突進的移動支付，給金融監(jiān)管帶來了怎樣的新問題和新挑戰(zhàn)？

　　楊東：傳統(tǒng)上，我國金融行業(yè)的監(jiān)管主要采取準入式監(jiān)管，監(jiān)管機構重點關注金融機構能否滿足特定的準入條件，這并不能適應我國互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。金融的核心競爭力在于其技術創(chuàng)新能力，其主要風險在于能否持續(xù)保證其數(shù)據(jù)優(yōu)勢和技術優(yōu)勢，而準入式監(jiān)管本身則關注金融機構能否滿足特定的財務條件、風控條件等，既不關注企業(yè)的技術能力，亦不關注企業(yè)的持續(xù)運營，與互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的運營模式有區(qū)別。

　　因此，需要革新金融監(jiān)管理念，以技術驅動型監(jiān)管代替?zhèn)鹘y(tǒng)金融監(jiān)管思路。拿我本人來說，我是首個監(jiān)管科技（RegTech）國家社科基金項目的負責人，提出監(jiān)管機構不僅應關注金融機構的技術基礎設施，設立相應的技術指標對企業(yè)進行指引，同時在進行行為監(jiān)管時，也應及時采納行業(yè)內最先進的技術進行監(jiān)管，以此降低監(jiān)管成本，提高監(jiān)管效率。創(chuàng)新監(jiān)管方式，推進協(xié)同監(jiān)管，在監(jiān)管中積極引入科技手段，建立技術驅動型金融監(jiān)管。

　　提升社會實時治理能力

　　記者：打造無現(xiàn)金社會，顯然不只是支付無紙化，需要從更高層面搭建上層建筑。如何從社會治理的視角來看待這場重大變革？

　　楊東：新技術推動商業(yè)和社會的變革，帶來大量新的方方面面的問題，包括法律、信息壟斷、隱私泄露等方面的問題，使得傳統(tǒng)的法律制度無法應對科技迅猛發(fā)展帶來的行業(yè)變革。技術帶來的問題達到一定的廣度和深度后，可能挑戰(zhàn)深層次的治理原則和理念。與以往的技術只是被動的被治理角色不同，新技術由于具有新的方法論和新的智能手段，已經(jīng)演化為新的治理模式，開始深刻地改變我們原有的法律和治理。

　　以技術治理為指導的治理體系是擁抱人類數(shù)字文明的必然趨勢。風險發(fā)生不確定性、問題復合性等是技術引發(fā)社會變革的特點，通過技術手段的制約可以有助于形成合法、合規(guī)的眾管環(huán)境，讓傳統(tǒng)治理手段所不能觸達的一些風險行為受到遏制。技術治理的真正變革潛力在于提升社會實時治理的能力，從而重構社會治理的邏輯和路徑。

　　西方學者也已經(jīng)注意到新技術對金融市場乃至整體社會的沖擊，并與之對應地展開了相關監(jiān)管與治理變革的研究和實踐。但新技術沖擊下誕生中國的金融創(chuàng)新是與西方發(fā)達國家不同的，以移動支付等為代表的中國的金融科技創(chuàng)新已經(jīng)走在了世界前列，移動支付等金融科技創(chuàng)新發(fā)展及其監(jiān)管是地地道道的中國問題，在吸收借鑒西方先進經(jīng)驗的同時，更多需要依靠中國業(yè)界、學界及政府共同努力，探索一條具有中國特色、適合中國發(fā)展的道路，適應數(shù)字時代需求，發(fā)展技術驅動型金融監(jiān)管，促進金融回歸本質，服務實體經(jīng)濟，并力爭在以新技術+金融為基礎的新一輪全球創(chuàng)新競爭中成為領導者。